🔻 Акции МТС Банка впервые упали ниже цены IPO

В ходе торгов на Мосбирже котировки МТС Банка на минимуме упали на 0,54%, до ₽2499,5. В апреле IPO прошло по цене ₽2500 за акцию.

Просадку быстро выкупили. В 14:15 мск бумаги торговались по ₽2516,5, что на 0,13% выше уровня закрытия предыдущей торговой сессии.

В апреле МТС Банк провел IPO по верхней границе диапазона ₽2350–2500 за акцию и привлек ₽11,5 млрд. По оценкам эмитента, спрос примерно в 15 раз превысил предложение по верхней границе ценового диапазона. МТС Банк отметил, что «размещение стало рекордным российским IPO по объему спроса и количеству заявок инвесторов».

Подробнее ➡️ Акции МТС Банка упали ниже цены IPO

@selfinvestor

❗️ ЦБ предложил сделать исключение при обособлении облигаций

Ранее глава Банка России Эльвира Набиуллина заявила, что при покупке бумаг эмитентов с недостаточным раскрытием информации «неквалы» должны будут проходить тестирование, а бумаги таких эмитентов должны быть обособлены.

Сегодня ЦБ опубликовал проект указания, которое в том числе регламентирует обособление бумаг и связанные с ним вопросы. В документе сказано, что для облигаций эмитентов, которые недостаточно раскрывают данные, будет сделано исключение при наличии у них необходимых рейтингов как минимум от двух агентств.

🗣 «Обязанность по обособлению эмиссионных ценных бумаг <…> не применяется к облигациям при условии, что эмитенту, выпуску облигаций и (или) поручителю (гаранту), обеспечивающему исполнение обязательств по облигациям выпуска (при наличии), не менее чем двумя кредитными рейтинговыми агентствами присвоен кредитный рейтинг не ниже уровня, установленного организатором торговли», — говорится в проекте постановления.

В пояснительной записке к проекту указания говорится, что принятие документа предполагается в III квартале 2024 года.

https://quote.ru/news/664c6c9a9a79476b43c5a329

@selfinvestor

🚦 Образовательная платформа по подготовке водителей «Светофор Групп» объявила, что 21 мая начнется сбор заявок в рамках размещения привилегированных акций компании на Санкт-Петербургской Валютной Бирже. Период сбора заявок завершится 23 мая 2024 года.

Ранее СПВБ приняла решение о включении акций «Светофора» в список ценных бумаг, допущенных к торгам (некотировальная часть списка). Дата начала торгов – 24 мая 2024 года. Тогда же компания раскрыла и основные параметры размещения:

▪️Число предложенных акций — 2 481 500 штук (100% всех «префов» и 10% уставного капитала)
▪️Цена одной акции — ₽56,25 за бумагу

@selfinvestor

⚡️ Инвесторы испытывают проблемы с конвертацией старых ИИС в новые

Это следует из комментариев брокеров, Минфина и ЦБ, полученных «РБК Инвестициями». Возможность трансформации ИИС-1 и ИИС-2 в ИИС-3 ранее была прописана в законах об ИИС-3. Однако к ним должен быть выпущен регламент Федеральной налоговой службы (ФНС) о порядке конвертации. В связи с этим некоторые брокеры трансформируют старые счета в новые по своему усмотрению, а другие и вовсе отказываются это делать.

🗣 «Трансформация сможет полноценно заработать только после принятия такого акта. При этом обращаем внимание, даже если инвестор подаст заявление о трансформации счета в конце года, старый ИИС будет считаться трансформированным с начала такого календарного года», — подчеркнули в пресс-службе ЦБ.

🗣 «ФНС России до конца года должен быть подготовлен порядок представления налогоплательщиком заявления для получения налоговых вычетов на долгосрочные сбережения граждан по ИИС, заключенным до 31 декабря 2023 года», — отметили в пресс-службе Минфина.

По этой же причине инвесторы не могут открыть новый ИИС при наличии старого действующего инвестсчета.

https://quote.ru/news/article/664b5c109a7947c2f15850b1

@selfinvestor

СПБ Биржа обсуждает с российскими регуляторами возможность проведения выплат в адрес инвесторов по указу президента № 665, рассказал РБК представитель площадки. Этот указ предусматривает выплаты в рублях доходов (дивидендов и купонов) по заблокированным иностранным бумагам в адрес российских инвесторов за счет средств Минфина, предназначенных для выплат иностранцам по суверенным евробондам.

Опрошенные РБК юристы подтвердили, что механизм выплат работает эффективно. Некоторые клиенты в рамках данного указа получили почти все причитающиеся им денежные средства, рассказал юрист практики налогового и административного права Maxima Legal Сергей Тарасевич. «Инвесторам действительно приходят выплаты по активам, замороженным в НРД», — отметил старший партнер коллегии адвокатов Pen & Paper Антон Именнов.

25 марта НРД сообщил о том, что произвел девятую замену обязательств в иностранной валюте на обязательства в рублях перед владельцами иностранных ценных бумаг, напомнил эксперт. То есть состоялся девятый раунд выплат доходов по иностранным активам по указу, хотя денежные объемы произведенного обмена ни НРД, ни Минфин не раскрывали.

Подробнее о том, как могут быть устроены выплаты, — в материале РБК.

✍🏻 На что обратить внимание сегодня

⛽️ Акции «Газпрома»
— акции «Газпрома» по итогам торгов 20 мая подешевели на 6,53%, до ₽145,03
— бумаги закрылись возле минимума дня — ₽145,01. Это минимальный уровень с 10 октября 2022 года
— котировки газового гиганта ускорили падение после того, как правительство выпустило директиву, предусматривающую отказ от дивидендов по итогам 2023 года
— совет директоров компании по дивидендам состоится 23 мая
— в «Финаме» полагают, что причиной отказа от дивидендов могла стать высокая долговая нагрузка — около 3х по соотношению чистый долг / EBITDA и отсутствие перспектив по ее снижению в ближайшее время
— ранее некоторые эксперты отмечали, что шансы на выплату дивидендов «Газпромом» были — исходя из результатов компании за 2023 год они могли бы составить ₽15-16 на акцию
— надежды были связаны с заявлением зампреда правления «Газпрома» Фамила Садыгова о том, что возможное изменение долговых метрик не должно повлиять на рекомендацию по выплатам акционерам
— в ближайшие 2-3 года дивидендов от газового гиганта ждать не стоит, считают в «Финаме»
— причины: дополнительный НДПИ «Газпрома» в размере ₽600 млрд в год, а также вероятность того, что в текущих условиях «Газпром» продолжит генерировать отрицательный свободный денежный поток

🇷🇺 Индекс Мосбиржи
— индекс Мосбиржи по итогам основной сессии 20 мая снизился на 0,97%, до 3468,09 пункта
— рынок корректировался после трех дней роста на минувшей неделе
— в плюсе закрылись только пять компаний, в частности, «Полюса» и «Селигдара», акции которых подорожали на фоне роста цен на золото
— на вечерней сессии снижение российского рынка акций резко ускорилось из-за падения бумаг «Газпрома», которые имеют значительный вес в индексе Мосбиржи (10,22%)
— на этом фоне индекс IMOEX2, отражающий динамику рынка как на основной, так и на вечерней сессии, снизился на 1,47%, до 3450,49 пункта
— индексу Мосбиржи не удалось закрепиться выше 3500 пунктов, поэтому увеличивается вероятность более глубокой коррекции, полагают в БКС
— предотвратить ее может новая волна ослабления рубля и устойчивость цен на нефть

🏆 Акции золотодобытчиков
— По итогам торгов в понедельник в лидеры вышли акции золотодобытчиков
— котировки «Селигдара» прибавили 3,64%, «Полюс» подорожал на 0,99%, ЮГК — на 6,74%
— опережающую динамику бумаги золотодобывающих компаний показали на фоне роста цен на золото
— драгоценный металл обновил исторический максимум, достигнув отметки $2454,2 за унцию
— золото оказалось в центре внимания инвесторов после гибели президента Ирана Эбрахима Раиси
— новость усилила ощущение растущих геополитических рисков, пишет Bloomberg
— однако основными драйверами роста золота остаются ожидания снижения ставки ФРС и слабый доллар США
— бумаги Polymetal — единственные в секторе золотодобытчиков закрылись в минусе из-за рекомендации совета директоров компании не выплачивать дивиденды за 2023 год

💰 Последний день для покупки акций под дивиденды

Дивидендная доходность указана с учетом цены закрытия торгов 20 мая
— Applied Materials. Дивиденды — $0,4. Дата выплаты — 13 июня. Доходность — 0,18%

📃 Корпоративные события

— «РуссНефть»: заседание совета директоров. В повестке — вопрос распределения прибыли
— Саратовский НПЗ, НКХП, «Делимобиль»: заседания совета директоров. В повестке — вопрос дивидендов
— «Распадская»: ГОСА по дивидендам за 2023 год

До открытия торгов в США

— Macy's: ожидания: EPS — $0,16, выручка — $4,82 млрд
— Lowe's: ождания: EPS — $2,95, выручка — $21,11 млрд

📝 Другие важные события

— Германия: индекс цен производителей, апрель — 09:00 мск
— Еврозона: глава ЕЦБ Кристин Лагард выступит с речью — 11:00 мск
— Великобритания: глава Банка Англии Эндрю Бэйли выступит с речью — 20:00 мск
— США: недельные данные по запасам нефти от Американского института нефти (API) — 23:30 мск

https://quote.ru/news/article/664c1ee39a79470ff4087971

@selfinvestor

📈Один из организаторов IPO группы «Элемент» оценил ее стоимость в 117-130 млрд руб., второй — в 120-140 млрд руб., третий банк-организатор пока не представил свою оценку, рассказали источники РБК.

«Элемент» — совместное предприятие АФК «Система» и госкорпорации «Ростех», является крупнейшим российским разработчиком и производителем микроэлектроники в России.

На прошлой неделе компания заявила, что планирует разместить свои акции на СПБ Бирже до конца мая – в начале июня.

По словам источников РБК Инвестиции, потенциальный размер IPO может составить до ₽15 млрд, оно может стать крупнейшим после начала специальной военной операции и первым в секторе микроэлектроники.

Аналитики считают, что если размещение пройдет по нижней границе диапазона, спрос будет высоким.

☀️ 3 благоприятных периода для рубля весной и летом — пометьте в календаре

Эксперты инвестбанка «Синара» выпустили аналитическую записку под названием «Дивиденды как фактор поддержки рубля» (есть у «РБК Инвестиций»), в которой привели три периода его потенциального укрепления. В эти промежутки могут наблюдаться «масштабные продажи» иностранной валюты.

💵 C 19 по 26 мая
💵 C 17 по 30 июня
💵 C 22 по 28 июля

☝️ Один из факторов поддержки рубля — выплата дивидендов. В «Синаре» полагают, что потребность экспортеров в дивидендах закрывается на 90% за счет продажи валютной выручки на открытом рынке. Пик конвертации валюты в этих целях придется на семидневный отрезок с момента закрытия реестра под дивиденды.

🔻 В то же время в инвестбанке предположили, что сейчас фактор дивидендов будет меньше влиять на курс, чем годом ранее. Доля экспортеров в общей массе дивидендов уменьшится с 53% в 2023 году до 46% в 2024-ом.

https://quote.ru/news/article/664b694f9a7947072968c38b

Фото: «Синара»

@selfinvestor

🏦 «Ренессанс Страхование»: итоги I квартала и взгляд на 2024 год

По итогам I квартала

🟠 Сборы по страховым премиям выросли на 39,1% год к году, до 33,3 млрд рублей;
🟠 Чистая прибыль выросла на 7,6% год к году, до 2,5 млрд рублей;
🟠 Инвестпортфель достиг 191 млрд рублей, увеличившись с начала 2024 года на 5% или 8,7 млрд рублей.

Помимо страхового бизнеса, у компании есть собственный инвестиционный портфель, который имеет такую структуру:

▪️Корпоративные облигации (44%)
▪️Государственные и муниципальные облигации (12%)
▪️Акции (11%)
▪️Депозиты и денежные средства (26%)
▪️Прочее (7%)

«РБК Инвестиции» поговорили с генеральным директором «Ренессанс Страхования» Юлией Гадлибой и выяснили, что компания делает ставку на следующие направления:

Конъюнктура на рынке. В 2023 году российский страховой рынок вырос на 26%. Похоже, в 2024-ом тенденция продолжится. Драйверы – ДМС и накопительное страхование, а также страхование авто.

Инвестиционный портфель. Большую его часть составляют флоатеры и инструменты fixed income. Сейчас, когда ставки высоки, компания формирует портфель с низким уровнем риска, который позволит зарабатывать в течение нескольких лет.

Дополнительные триггеры. Закрытие сделки по покупке компании «Райффайзен Жизнь» и вхождение в индекс Мосбиржи. Прогнозный мультипликатор P/E на конец 2024 года составляет 5x — это ниже, чем у некоторых других финансовых компаний.

🗣 «Российский страховой рынок вошел в цикл высокого роста на фоне перехода населения от сберегательной модели к потреблению. Мы ждем, что первый квартал закладывает основу для нового рекорда группы по чистой прибыли* по итогам 2024 года с ростом на 10-15% год к году. При этом дивиденды будут распределены примерно одинаково по двум полугодиям», — сказала Гадлиба.

* Чистая прибыль за полный 2023 год составила 10,3 млрд рублей, что стало рекордом за всю историю компании.

@selfinvestor

Механизм разблокировки активов через OFAC (Управление по контролю за иностранными активами Минфина США) с помощью получения индивидуальной лицензии устроен проще, чем разблокировка активов через бельгийский Минфин, но его реализация может занять больше года, следует из оценок санкционных юристов, прозвучавших в ходе сессии на форуме РБК «Инвест Weekend».

Речь идет о процессе разморозки бумаг, доступа к которым инвесторы лишились из-за санкций на СПБ Биржу. По оценкам экспертов, получение лицензии может занять от нескольких месяцев до двух лет. Подробнее о том, как организована разблокировка бумаг в США и какой может быть судьба акций компаний Гонконга, купленных россиянами, в материале РБК

⛓ Цены на медь взлетели до рекордного уровня

На торгах в понедельник, 20 мая, котировки фьючерсов на Лондонской бирже металлов (LME) с поставкой через три месяца выросли на 4,1% и на пике превысили $11,1 тыс. за тонну. Фьючерсный контракт на медь на Шанхайской бирже (SHFE) с поставкой в июле также подорожал на 6,8%, до рекордных 88,94 тыс. юаней за тонну (около $12,3 тыс.).

Медь на этой неделе подорожала до исторического максимума, поскольку меры поддержки недвижимости сектора Китая превзошли ожидания. Кроме того, подъёму цен на медь способствовали такие факторы, как рост объема промышленного производства Китая в апреле выше ожиданий, а также действия сырьевых трейдеров.

Подробнее ➡️ Цена на медь на бирже в Лондоне обновила исторический максимум

@selfinvestor

🇨🇳 Юань пока не может рассматриваться как замена доллару в качестве мировой резервной валюты, уверен американский инвестор Джим Роджерс. Об этом он сказал во время ИнвеST Weekend «РБК Инвестиций».

В Китае существует два курса юаня — офшорный и оншорный. На торгах в Гонконге, Малайзии, Сингапуре и других устанавливается чисто рыночный офшорный курс, а ЦБ Китая ежедневно устанавливает референсный оншорный курс, от которого юань может колебаться в пределах 2%. В образовании обменного курса основную роль играет оншорный юань.

Он признался, что сам продолжает поиск валюты, которая удовлетворяла бы всем необходимым для мировой требованиям. При этом Джим Роджерс по-прежнему держит доллар, хотя у него есть «много-много фундаментальных проблем», одна из которых — рост госдолга США.

Он выразил надежду, что будет достаточно умен, чтобы продать доллар по таким высоким ценам.

Подробнее ➡️ Джим Роджерс оценил перспективы юаня как замены доллару

@selfinvestor

📈 Цены на золото обновили исторический максимум после гибели президента Ирана

Стоимость фьючерсов на золото на бирже COMEX в моменте выросла на 1,5%, до $2454,2 за унцию. К 10:50 мск котировки откатились к $2444,5 за унцию (+1,12%).

Золото оказалось в центре внимания инвесторов в понедельник, 20 мая, после гибели президента Ирана Эбрахима Раиси. Bloomberg отметил, что новость усилила ощущение растущих геополитических рисков.

Однако основными драйверами роста золота, как указали в Capital.com, являются ожидания снижения ставки ФРС и слабый доллар США. Из-за того, что индекс доллара оказался под давлением, золотые слитки, оцененные в долларах США, стали более привлекательными для покупателей, владеющих другими валютами.

Подробнее ➡️ Цены на золото обновили исторический максимум после гибели Раиси

@selfinvestor

✍🏻 На что обратить внимание сегодня

🇷🇺 Индекс Мосбиржи
— в пятницу, 17 мая, индекс Мосбиржи впервые с 18 февраля поднялся выше 3500 пунктов.
— по итогам основной торговой сессии бенчмарк вырос на 0,45%, до 3501,89 пункта
— индекс IMOEX2, который показывает динамику российского рынка в том числе на вечерней сессии, закрылся на отметке 3505,34 пункта (+0,65%)
— в УК «Первая» считают, что драйверами роста стали оптимизм в ожидании дивидендного сезона, а также позитивная динамика на глобальном рынке, но более активный подъем рынка сдерживается высокими процентным ставками по более консервативным инструментам
— В ПСБ ожидают, что на этой неделе индекс Мосбиржи продолжит показывать позитивную динамику и закрепится выше 3500 пунктов
— «По-прежнему считаем рынок недооцененным с фундаментальной точки зрения и привлекательным для покупок под дивидендный сезон», — добавили аналитики.
— по оценкам ФГ «Финам», если на торгах в понедельник, 20 мая, индекс Мосбиржи не закроется ниже 3500 пунктов, то есть возможность роста до следующего уровня сопротивления — 3588 пунктов

💿 Акции «Русала»
— акции «Русала» по итогам торгов подорожали на 2,17%, до ₽44,195, при этом в ходе сессии рост в моменте достигал 6%
— спрос на бумаги подскочил после того, как «Интерфакс» со ссылкой на источники сообщил, что компания рассматривает возможность провести обратный выкуп акций
— в «Альфа-Инвестиции» полагают, что масштабная программа обратного выкупа маловероятна, учитывая капитальные затраты, долговую нагрузку и последние финансовые результаты «Русала»
— в «БКС Мир Инвестиций» отметили, что скачок акций носит спекулятивный характер, учитывая отсутствие конкретных решений по выкупу

📱 Акции «Ростелекома»
— по итогам торгов обыкновенные акции «Ростелекома» подорожали на 5,63%, до ₽107,87, привилегированные — на 2,62%, до ₽92,1
— обыкновенные акции показали лучший результат в индексе Мосбиржи
— драйверы роста — новости об IPO дочерней компании «РТК-ЦОД», которая работает в сфере центров обработки данных и облачных услуг, и ожидания итоговых дивидендов за 2023 год
— в «БКС Мир Инвестиций» указали, что фундаментальный таргет для обыкновенных акций был установлен на уровне ₽110, и после роста на 58% с начала года бумагам до этой цели не хватает лишь 2%
— «Технически по сильной инерции последних дней сегодня ожидаются очередные многолетние максимумы, значимая область сопротивления ₽110–112, где активные трейдеры на повышение могут предпочесть зафиксировать большую прибыль», — спрогнозировал эксперт «БКС Мир Инвестиций» Михаил Зельцер

💰 Последний день покупки акций под дивиденды
Дивидендная доходность указана с учетом цены закрытия торгов 17 мая.
— Equinix. Дивиденды на каждую акцию — $4,26. Дата выплаты — 19 июня. Доходность — 0,005%

📃 Корпоративные события
— Whoosh: заседание совета директоров. В повестке — вопрос дивидендов.
— «Россети Волга»: заседание совета директоров. В повестке — вопрос дивидендов.
— АЛРОСА: ГОСА. В повестке — вопрос утверждения дивидендов.
— «Ренессанс Страхование»: финансовые результаты по МСФО за первый квартал 2024 года
До открытия торгов в США
— Li Auto: финансовые результаты за первый квартал 2024 года. EPS — ¥1,86, выручка — ¥28,38 млрд.
— Wix.com: финансовые результаты за первый квартал 2024 года. EPS — $1,03, выручка — $417,9 млн.
После закрытия рынка в США
— Zoom: финансовые результаты за первый квартал 2025 финансового года. EPS — $1,19, выручка — $1,13 млрд.

📝 Другие важные события
— Yandex N.V.: Мосбиржа вводит запрет на короткие продажи акций.
— Китай: ключевая ставка Национального банка Китая в мае — 04:15 мск.

https://quote.ru/news/article/664ad3179a7947b421555f74

@selfinvestor

⚡️ Частные инвесторы пожаловались в ЦБ на условия обмена акций Yandex N.V.

Ассоциация розничных инвесторов (АРИ) в пятницу, 17 мая, направила письмо в Банк России, Минфин, а также новым акционерам «Яндекса». Документ есть у «РБК Инвестиций», его получение подтвердили в ЦБ и в ЗПИФ «Консорциум. Первый», Минфин не ответил на запрос.

В письме говорится о рисках биржевого обмена бумаг нидерландской Yandex N.V. у инвесторов, которые покупали их на Московской и СПБ Бирже: cжатые сроки биржевого обмена и добровольный характер обмена.

Ассоциация делает вывод, что могут пострадать несколько сотен тысяч инвесторов, и предлагает:

🟢 Придать бОльшую огласку процедуре и сделать ее максимально простой и прозрачной;

🟢 Провести второй раунд обмена и сделать его обязательным для инвесторов.

Вечером того же дня юристы новых владельцев «Яндекса» дали ответ АРИ (есть у «РБК Инвестиций»). В нем говорится, что:

🟠 Cроки подачи биржевых оферт в рамках предложения составляют почти шесть недель, что соответствует рыночной практике;

🟠 УК ЗПИФ предпринял дополнительные шаги для информирования акционеров Yandex N.V.;

🟠 Обмен носит добровольный характер в соответствии с применимым законодательством;

🟠 Второе предложение из письма АРИ (дополнительный раунд обмена) было оставлено без комментариев.

https://quote.ru/news/article/66460c479a79471c05cc104e

@selfinvestor

📆 Главные отчеты на неделе с 20 по 24 мая

Понедельник, 20 мая

☀️🇷🇺«Ренессанс Страхование»
☀️🇨🇳Li Auto: ожидания: EPS — ¥1,86, выручка — ¥28,38 млрд
☀️🇺🇸Wix.com: ожидания: EPS — $1,03, выручка — $417,9 млн
🌙🇺🇸Zoom: ожидания: EPS — $1,19, выручка — $1,13 млрд

Вторник, 21 мая

☀️🇺🇸Macy's: ожидания: EPS — $0,16, выручка — $4,82 млрд
☀️🇺🇸Lowe's: ожидания: EPS — $2,95, выручка — $21,11 млрд

Среда, 22 мая

☀️🇷🇺Московская биржа
☀️🇺🇸Target: ожидания: EPS — $2,06, выручка — $24,52 млрд
🌙🇺🇸NVIDIA: ожидания: EPS — $5,58, выручка — $24,51 млрд

Четверг, 23 мая

☀️🇷🇺VK
☀️🇨🇳Weibo: ожидания: EPS — $0,36, выручка — $391,75 млн
☀️🇺🇸Ralph Lauren: ожидания: EPS — $1,67, выручка — $1,57 млрд

Пятница, 24 мая

☀️🇷🇺«Сегежа»
☀️🇷🇺«Европлан»

@selfinvestor